Lyhyen koron rahasto – mitä se on ja kenelle se sopii?

Mikä on lyhyen koron rahasto?

Rahaston määritelmä

Lyhyen koron rahasto on sijoitusrahasto, joka sijoittaa pääasiassa lyhytaikaisiin korkoinstrumentteihin. Tämä tarkoittaa käytännössä sitä, että rahasto sijoittaa esimerkiksi yritysten ja valtioiden lyhyisiin velkakirjoihin, sekä muihin korkoa tuottaviin sijoituksiin, joiden maturiteetti on yleensä alle vuoden. Tällaiset rahastot pyrkivät tarjoamaan vakautta ja suhteellisen matalaa riskiä sijoittajille.

Sijoituskohteet

Lyhyen koron rahastot sijoittavat monenlaisiin kohteisiin, joihin lukeutuvat:

• Yritystodistukset: Lyhytaikaisia, yritysten liikkeelle laskemia velkakirjoja.
• Pankkien talletukset: Osa rahaston varoista voidaan sijoittaa suoraan pankkitalletuksiin.
• Valtion ja kuntien joukkolainat: Lyhytaikaisia lainoja, jotka ovat usein vähäriskisempiä.
• Muiden rahoituslaitosten velkakirjat: Esimerkiksi pankkien ja muiden luottolaitosten liikkeelle laskemat velkakirjat.

Korkoriski ja tuotto

Lyhyen koron rahastojen korkoriski on yleensä matalampi kuin pitkän koron rahastoilla. Tämä johtuu siitä, että lyhytaikaisten sijoitusten arvo ei heilahtele yhtä paljon korkojen muutosten myötä. Tuotto-odotus on myös yleensä maltillisempi kuin esimerkiksi osakerahastoilla tai pitkän koron rahastoilla. Sijoittajat valitsevat usein lyhyen koron rahaston, kun he etsivät:

• Vakaata tuottoa
• Pientä riskiä
• Lyhytaikaista sijoituskohdetta

Lyhyen koron rahaston edut

Matala riskitaso

Lyhyen koron rahaston yksi suurimmista eduista on sen suhteellisen matala riskitaso verrattuna esimerkiksi osakerahastoihin. Tämä johtuu siitä, että rahasto sijoittaa pääasiassa lyhytaikaisiin korkoinstrumentteihin, joiden arvo ei yleensä heilahtele yhtä paljon kuin osakkeiden. Tämä tekee siitä houkuttelevan vaihtoehdon sijoittajille, jotka haluavat välttää suuria tappioita ja suosivat vakautta.

Säännöllinen tuotto

Lyhyen koron rahastot pyrkivät tuottamaan säännöllistä tuottoa sijoittamalla korkoa tuottaviin arvopapereihin. Vaikka tuotto ei välttämättä ole yhtä korkea kuin osakerahastoissa, se on yleensä vakaampaa ja ennustettavampaa. Tämä tekee niistä hyvän valinnan sijoittajille, jotka etsivät tasaista tulovirtaa sijoituksilleen.

Helppo hajauttaminen

Lyhyen koron rahaston avulla on helppo hajauttaa sijoituksia. Sen sijaan, että sijoittaja ostaisi yksittäisiä joukkolainoja tai muita korkoinstrumentteja, hän voi sijoittaa rahastoon, joka sisältää useita erilaisia sijoituskohteita. Tämä vähentää riskiä, koska yksittäisen sijoituskohteen huono kehitys ei vaikuta koko salkun arvoon yhtä paljon. Lisäksi rahastonhoitajat seuraavat markkinoita ja tekevät tarvittavat muutokset sijoituksiin, mikä helpottaa sijoittajan elämää. Hajauttaminen on tärkeää, koska:

• Se pienentää riskiä.
• Se mahdollistaa vakaamman tuoton.
• Se helpottaa sijoitussalkun hallintaa.

Kenelle lyhyen koron rahasto sopii?

Aloittelevat sijoittajat

Lyhyen koron rahastot ovat usein hyvä valinta aloitteleville sijoittajille. Ne tarjoavat matalamman riskitason verrattuna esimerkiksi osakerahastoihin, mikä tekee niistä helpommin lähestyttäviä. Lisäksi ne ovat hyvä tapa tutustua sijoittamisen maailmaan ilman suurta stressiä markkinoiden heilahteluista. Aloittelijalle lyhyen koron rahasto voi olla turvallinen ensiaskel sijoituspolulle.

Sijoittajat, jotka etsivät vakautta

Jos olet sijoittaja, joka arvostaa vakautta ja ennustettavuutta, lyhyen koron rahasto voi olla sinulle sopiva vaihtoehto. Nämä rahastot pyrkivät tuottamaan tasaista tuottoa pienemmällä riskillä kuin monet muut sijoitusmuodot. Tämä tekee niistä houkuttelevia sijoittajille, jotka haluavat suojata pääomaansa ja välttää suuria tappioita. Vakautta etsiville sijoittajille lyhyen koron rahasto tarjoaa:

• Pienemmän riskin verrattuna osakkeisiin.
• Ennustettavamman tuoton.
• Suojan pääomalle.

Lyhyen aikavälin sijoittajat

Lyhyen koron rahastot sopivat erinomaisesti lyhyen aikavälin sijoituksiin. Jos tarvitset pääsyä sijoituksiisi nopeasti tai suunnittelet käyttäväsi varoja esimerkiksi vuoden tai parin sisällä, lyhyen koron rahasto voi olla järkevä valinta. Ne tarjoavat paremman tuoton kuin perinteinen pankkitili, mutta ovat silti suhteellisen likvidejä. Lyhyen aikavälin sijoittajille tämä tarkoittaa:

• Mahdollisuutta saada parempaa tuottoa kuin pankkitililtä.
• Pääsyä varoihin tarvittaessa.
• Pienempää riskiä verrattuna pitkäaikaisiin sijoituksiin.

Lyhyen koron rahaston toimintaperiaatteet

Sijoituspolitiikka

Lyhyen koron rahastojen sijoituspolitiikka on yleensä melko suoraviivainen. Pääpaino on turvallisuudessa ja vakaudessa, ei niinkään maksimaalisen tuoton tavoittelussa. Tämä näkyy siinä, millaisiin instrumentteihin rahasto sijoittaa. Tyypillisesti sijoituskohteita ovat:

• Yritysten lyhyet velkakirjat
• Pankkien talletukset
• Valtion ja kuntien joukkolainat

Rahaston sijoituspolitiikka määrittelee tarkasti, kuinka suuri osa varoista voidaan sijoittaa mihinkin omaisuusluokkaan. Myös maantieteelliset rajat ja luottoluokitukset voivat olla määriteltyjä.

Rahaston hallinta

Rahaston hallinnasta vastaa rahastoyhtiö, joka palkkaa ammattimaiset salkunhoitajat. Salkunhoitajien tehtävänä on:

• Seurata markkinatilannetta ja korkotasoja
• Tehdä sijoituspäätöksiä rahaston sijoituspolitiikan mukaisesti
• Hallinnoida rahaston riskejä
• Raportoida sijoitusten kehityksestä säännöllisesti

Rahastoyhtiön toimintaa valvoo Finanssivalvonta, joka varmistaa, että rahastoa hoidetaan sääntöjen ja lakien mukaisesti. Lisäksi rahastolla on tilintarkastaja, joka tarkastaa rahaston kirjanpidon ja hallinnon.

Sijoitusten valinta

Lyhyen koron rahaston sijoitusten valinnassa korostuvat turvallisuus ja likviditeetti. Salkunhoitajat analysoivat tarkasti eri sijoituskohteiden:

• Luottokelpoisuuden
• Korkotason
• Juoksuajan

Sijoitukset pyritään hajauttamaan eri liikkeeseenlaskijoiden ja toimialojen kesken, jotta yksittäisen sijoituksen epäonnistuminen ei vaikuttaisi liikaa rahaston tuottoon. Myös vastuullisuusnäkökulmat voivat vaikuttaa sijoituspäätöksiin, vaikka lyhyen koron rahastot eivät yleensä olekaan erityisen painottuneita vastuulliseen sijoittamiseen.

Ero lyhyen ja pitkän koron rahastojen välillä

Lyhyen ja pitkän koron rahaston ero piilee pääasiassa niiden sijoituskohteissa ja riskitasossa. Lyhyen koron rahastot pyrkivät matalampaan riskiin ja vakaampaan tuottoon, kun taas pitkän koron rahastot tavoittelevat korkeampaa tuottoa suuremmalla riskillä.

Korkoriski

Korkoriski on merkittävä tekijä näiden kahden rahastotyypin välillä. Lyhyen koron rahastoissa korkoriski on yleensä alhaisempi, koska ne sijoittavat lyhytaikaisiin korkoinstrumentteihin. Tämä tarkoittaa, että rahaston arvo ei heilahtele yhtä paljon korkojen muutosten myötä. Pitkän koron rahastoissa korkoriski on suurempi, sillä ne sijoittavat pidempiaikaisiin joukkovelkakirjoihin, joiden arvo on herkempi korkojen vaihteluille.

Sijoitushorisontti

Sijoitushorisontti on toinen tärkeä eroavaisuus. Lyhyen koron rahastot sopivat yleensä lyhyempään sijoitusaikaan, esimerkiksi muutamasta kuukaudesta pariin vuoteen. Pitkän koron rahastot puolestaan sopivat paremmin pidempään sijoitusaikaan, useista vuosista jopa vuosikymmeniin. Sijoitushorisontti kannattaa valita omien taloudellisten tavoitteiden ja riskinsietokyvyn mukaan.

Tuotto-odotukset

Tuotto-odotukset heijastavat suoraan rahastojen riskitasoa. Lyhyen koron rahastoissa tuotto-odotukset ovat yleensä maltillisemmat, koska riski on pienempi. Pitkän koron rahastoissa tuotto-odotukset voivat olla korkeammat, mutta samalla on hyvä muistaa, että tuottojen saavuttaminen edellyttää suuremman riskin ottamista. Tuotto ei ole taattu, ja sijoituksen arvo voi myös laskea.

Miten valita sopiva lyhyen koron rahasto?

Rahaston kulut

Rahaston kulut ovat todella tärkeitä, koska ne syövät suoraan tuottojasi. Pienetkin erot kuluissa voivat tehdä ison loven pitkällä aikavälillä. Tarkista siis:

• Hallinnointipalkkio: Tämä on se perusmaksu, jonka rahastoyhtiö ottaa rahaston hallinnoinnista. Vertaa eri rahastojen hallinnointipalkkioita keskenään.
• Merkintä- ja lunastuspalkkiot: Osa rahastoista perii palkkion, kun ostat tai myyt rahasto-osuuksia. Nämä voivat olla yllättävän suuria.
• Juoksevat kulut: Tämä luku kertoo kaikki rahaston kulut yhteensä prosentteina rahaston arvosta. Se on hyvä mittari kokonaiskustannuksille.

Sijoitusstrategia

Lyhyen koron rahastojen sijoitusstrategiat voivat vaihdella. On tärkeää ymmärtää, mihin rahasto sijoittaa ja miten se pyrkii tuottoa tekemään. Mieti:

• Mihin instrumentteihin rahasto sijoittaa? Onko se pankkien, yritysten vai valtioiden velkakirjoja? Vai onko se sekoitus kaikkia?
• Mikä on rahaston keskimääräinen juoksuaika? Lyhyemmillä juoksuajoilla on yleensä pienempi korkoriski.
• Onko rahastolla eettisiä tai vastuullisia sijoitusperiaatteita? Jos nämä ovat sinulle tärkeitä, varmista, että rahasto noudattaa niitä.

Rahaston historiallinen tuotto

Historiallinen tuotto ei ole tae tulevasta, mutta se voi antaa osviittaa rahaston suoriutumisesta. Katso:

• Miten rahasto on tuottanut viime vuosina? Vertaa tuottoa muihin samankaltaisiin rahastoihin ja vertailuindeksiin.
• Miten rahasto on selvinnyt erilaisista markkinatilanteista? Onko se ollut vakaa myös epävarmempina aikoina?
• Huomioi, että lyhyen koron rahastojen tuotto-odotukset ovat yleensä maltillisia. Älä odota suuria voittoja, vaan tasaista ja vakaata tuottoa.

Lyhyen koron rahaston merkinnät ja lunastukset

Minimimerkintä

Lyhyen koron rahastoon sijoittaminen on tehty helpoksi, ja usein minimimerkintäsumma on suhteellisen pieni. Joissain rahastoissa voit aloittaa sijoittamisen jopa muutamalla kymmenellä eurolla, kun taas toisissa minimisumma voi olla esimerkiksi 1000 euroa. Kannattaa tarkistaa rahaston ehdot ennen sijoittamista, jotta tiedät tarkalleen, mikä on pienin mahdollinen summa, jolla pääset mukaan.

Lunastusprosessit

Lyhyen koron rahastoista varojen lunastaminen on yleensä suoraviivaista.

• Tee lunastuspyyntö: Yleensä voit tehdä lunastuspyynnön helposti verkkopankissa tai rahastoyhtiön palvelussa.
• Lunastuksen toteutus: Rahastoyhtiö toteuttaa lunastuksen annettujen ohjeiden mukaisesti.
• Varojen siirto: Lunastetut varat siirretään pankkitilillesi muutaman pankkipäivän kuluessa.

On hyvä huomioida, että lunastusprosessi voi vaihdella hieman eri rahastoyhtiöiden välillä, joten tarkista aina kyseisen rahaston tarkemmat ohjeet.

Toimeksiantojen aikarajat

Toimeksiantojen aikarajoilla on merkitystä, kun haluat ostaa tai myydä lyhyen koron rahaston osuuksia. Rahastoyhtiöillä on usein tietty aikaraja, johon mennessä toimeksianto on tehtävä, jotta se toteutuu kyseisen päivän arvoon. Jos toimeksianto tehdään aikarajan jälkeen, se toteutuu seuraavan pankkipäivän arvoon. Aikaraja voi olla esimerkiksi klo 16:00. Tarkista aina rahastoyhtiön määrittelemät aikarajat, jotta voit suunnitella sijoitustoimintasi sen mukaisesti.

Lyhyen koron rahaston verotus

Verotettavat tuotot

Lyhyen koron rahastoista saadut tuotot ovat pääsääntöisesti veronalaisia. Tämä tarkoittaa, että rahasto-osuuksien myynnistä syntyvä voitto, eli luovutusvoitto, on verotettavaa tuloa. Luovutusvoitto lasketaan vähentämällä myyntihinnasta alkuperäinen hankintahinta sekä myyntikulut. Myös rahaston mahdollisesti jakamat osingot tai tuotto-osuudet ovat veronalaisia.

Verovapaat sijoitukset

On olemassa tilanteita, joissa lyhyen koron rahaston tuotot voivat olla verovapaita. Tällaisia ovat esimerkiksi sijoitukset tietyille eläketileille tai säästösopimuksiin, jotka on erikseen määritelty verovapaiksi. Myös tietyt lahjoitukset tai testamentit voivat olla verovapaita, jos ne täyttävät verolainsäädännön ehdot. Kannattaa aina tarkistaa sijoitustuotteen ehdot ja verokohtelu ennen sijoituspäätöksen tekemistä.

Verosuunnittelu

Verosuunnittelulla voidaan pyrkiä optimoimaan lyhyen koron rahastosijoitusten verotusta. Tämä voi tarkoittaa esimerkiksi sijoitusten ajoittamista siten, että verot maksetaan mahdollisimman edullisesti.

Joitakin vinkkejä verosuunnitteluun:

• Harkitse tappioiden hyödyntämistä: Jos olet realisoinut tappioita muista sijoituksista, voit vähentää niitä lyhyen koron rahaston luovutusvoitoista.
• Ajoita myynnit oikein: Myyntien ajoittaminen eri verovuosille voi vaikuttaa verotukseen, erityisesti jos tulosi vaihtelevat vuosittain.
• Selvitä verovapaat vaihtoehdot: Tutki, onko olemassa verovapaita tai verotuksellisesti edullisempia sijoitusvaihtoehtoja, jotka sopivat sijoitustavoitteisiisi.

On tärkeää muistaa, että verotus on monimutkainen asia, ja verolait voivat muuttua. Siksi on suositeltavaa konsultoida veroneuvojaa tai muuta asiantuntijaa ennen merkittävien sijoituspäätösten tekemistä.

Lyhyen koron rahaston riskit

Lyhyen koron rahastot ovat yleisesti ottaen matalariskisiä sijoituksia, mutta niihinkin liittyy tiettyjä riskejä, jotka sijoittajan on hyvä tiedostaa ennen sijoituspäätöksen tekemistä. Vaikka lyhyen koron rahaston arvo ei yleensä heilahtele yhtä paljon kuin esimerkiksi osakerahaston, se ei ole täysin riskitön.

Markkinariskit

Markkinariskit viittaavat yleiseen korkotasoon ja taloudelliseen tilanteeseen liittyviin riskeihin. Vaikka lyhyen koron rahastot ovat vähemmän herkkiä korkojen muutoksille kuin pitkän koron rahastot, korkotason nousu voi silti vaikuttaa negatiivisesti rahaston arvoon. Tämä johtuu siitä, että uusien, korkeampikorkoisten sijoitusten tullessa markkinoille, vanhojen, matalampikorkoisten sijoitusten arvo laskee.

• Korkotason nousu voi laskea rahaston arvoa.
• Talouden yleinen epävarmuus voi heijastua korkomarkkinoille.
• Inflaatio-odotukset voivat vaikuttaa korkoihin.

Luottoriski

Luottoriski tarkoittaa riskiä siitä, että rahaston sijoituskohde, kuten yritys tai valtio, ei pysty maksamaan velvoitteitaan ajallaan tai kokonaan. Lyhyen koron rahastot sijoittavat usein yritysten ja pankkien liikkeelle laskemiin velkakirjoihin, jolloin luottoriski on aina olemassa. Rahastonhoitajat pyrkivät hallitsemaan luottoriskiä hajauttamalla sijoituksia eri toimijoille ja analysoimalla sijoituskohteiden luottokelpoisuutta.

• Yrityksen konkurssi voi aiheuttaa tappioita.
• Luottoluokituksen lasku voi heikentää velkakirjan arvoa.
• Valtion maksukyvyttömyys on harvinainen, mutta mahdollinen riski.

Inflaation vaikutus

Inflaatio syö sijoitusten reaalituottoa. Vaikka lyhyen koron rahasto tuottaisi nimellisesti positiivista tuottoa, inflaatio voi syödä tuoton niin, että sijoittaja menettää ostovoimaa. Erityisesti aikana, jolloin inflaatio on korkea, lyhyen koron rahaston tuotto ei välttämättä riitä säilyttämään sijoituksen arvoa. Siksi on tärkeää ottaa huomioon inflaation vaikutus sijoituksen kokonaistuottoon.

• Korkea inflaatio voi heikentää reaalituottoa.
• Inflaatio-odotukset vaikuttavat korkotasoon.
• Sijoittajan on huomioitava inflaatio sijoitustavoitteita asettaessaan.

Lyhyen koron rahaston tulevaisuus

Markkinatrendit

Lyhyen koron rahastojen tulevaisuutta määrittävät monet markkinatrendit. Korkoympäristön muutokset ovat keskeisessä roolissa. Esimerkiksi, jos korot nousevat, lyhyen koron rahastot voivat sopeutua nopeammin kuin pitkän koron rahastot. Lisäksi sääntelyn kehitys ja teknologian hyödyntäminen vaikuttavat rahastojen toimintaan.

• Inflaation kehitys
• Geopoliittiset riskit
• Keskuspankkien politiikka

Sijoittajien odotukset

Sijoittajien odotukset lyhyen koron rahastoille ovat muuttumassa. Yhä useampi sijoittaja etsii vakautta ja turvaa sijoituksilleen, mikä tekee lyhyen koron rahastoista houkuttelevan vaihtoehdon. Odotukset kohdistuvat myös rahastojen kykyyn tuottaa kilpailukykyistä tuottoa matalalla riskillä. Sijoittajat odottavat myös läpinäkyvyyttä ja selkeää raportointia rahastojen toiminnasta.

Kehittyvät korkomarkkinat

Korkomarkkinat kehittyvät jatkuvasti, ja tämä vaikuttaa myös lyhyen koron rahastojen toimintaan. Uudet instrumentit ja sijoitusstrategiat tuovat mahdollisuuksia, mutta myös haasteita. On tärkeää, että rahastonhoitajat pysyvät ajan tasalla markkinoiden muutoksista ja osaavat hyödyntää niitä sijoitustoiminnassaan. Esimerkiksi:

1. Vihreät joukkolainat
2. Yrityslainamarkkinoiden kasvu
3. Teknologian rooli korkokaupassa

Lyhyen koron rahaston vertailu muihin rahastoihin

Osakerahastot

Osakerahastot sijoittavat varansa pääasiassa osakkeisiin. Ne tarjoavat yleensä suuremman tuottomahdollisuuden, mutta myös suuremman riskin verrattuna lyhyen koron rahastoihin. Osakerahastot sopivat sijoittajille, jotka ovat valmiita ottamaan enemmän riskiä saadakseen potentiaalisesti korkeampia tuottoja pidemmällä aikavälillä. Lyhyen koron rahastot ovat turvallisempi vaihtoehto, jos haluat välttää suuria arvonvaihteluita.

• Osakerahastot sopivat pitkäaikaiseen sijoittamiseen.
• Niiden arvo voi vaihdella merkittävästi lyhyellä aikavälillä.
• Ne voivat tarjota paremman suojan inflaatiota vastaan kuin korkorahastot.

Pitkän koron rahastot

Pitkän koron rahastot sijoittavat pidempiaikaisiin korkoinstrumentteihin, kuten valtionlainoihin ja yritysten joukkovelkakirjoihin. Niiden korkoriski on suurempi kuin lyhyen koron rahastoilla, mikä tarkoittaa, että niiden arvo voi vaihdella enemmän korkotason muutosten myötä. Pitkän koron rahastot voivat tarjota korkeampia tuottoja kuin lyhyen koron rahastot, mutta niihin liittyy myös suurempi riski.

• Pitkän koron rahastojen tuotto-odotus on yleensä korkeampi kuin lyhyen koron rahastoilla.
• Ne ovat herkempiä korkotason muutoksille.
• Ne sopivat sijoittajille, jotka ovat valmiita sitoutumaan pidemmäksi aikaa.

Muut korkorahastot

Lyhyen ja pitkän koron rahastojen lisäksi on olemassa muitakin korkorahastoja, jotka voivat sijoittaa esimerkiksi yrityslainoihin tai kehittyvien markkinoiden velkakirjoihin. Nämä rahastot voivat tarjota erilaisia riski-tuotto -profiileja, ja ne voivat sopia sijoittajille, jotka etsivät tiettyjä sijoituskohteita tai haluavat hajauttaa sijoituksiaan laajemmin korkomarkkinoilla.

• Yrityslainarahastot sijoittavat yritysten liikkeeseen laskemiin velkakirjoihin.
• Kehittyvien markkinoiden velkakirjarahastot sijoittavat kehittyvien maiden velkakirjoihin.
• Nämä rahastot voivat tarjota korkeampia tuottoja, mutta niihin liittyy myös suurempi riski.

Lyhyen koron rahaston rooli sijoitussalkussa

Lyhyen koron rahastot voivat olla yllättävän hyödyllinen osa sijoitussalkkua, vaikka ne eivät ehkä olekaan niitä tuottoisimipia sijoituksia. Niiden pääasiallinen tehtävä on tuoda vakautta ja turvaa, toimien ikään kuin puskurina osake- ja muiden riskialttiimpien sijoitusten vastapainona. Ne auttavat tasapainottamaan salkun kokonaisriskitasoa.

Hajauttamisen merkitys

Hajauttaminen on sijoittamisen perusperiaatteita, ja lyhyen koron rahastot ovat yksi tapa toteuttaa sitä. Sen sijaan, että kaikki rahat olisivat kiinni osakkeissa tai muissa korkean riskin sijoituksissa, osa varoista kannattaa pitää matalariskisissä kohteissa. Lyhyen koron rahastot tarjoavat hajautusta:

• Ne sijoittavat useisiin eri kohteisiin, kuten yritysten ja valtioiden lyhytaikaisiin velkakirjoihin, mikä pienentää yksittäisen sijoituksen riskiä.
• Ne eivät ole yhtä herkkiä osakemarkkinoiden heilahteluille, mikä tuo vakautta salkkuun.
• Ne voivat parantaa salkun riskikorjattua tuottoa, eli tuottoa suhteessa otettuun riskiin.

Sijoitussalkun tasapaino

Sijoitussalkun tasapaino tarkoittaa sitä, että salkun sisältö vastaa sijoittajan riskinsietokykyä ja sijoitustavoitteita. Lyhyen koron rahastot voivat auttaa saavuttamaan ja ylläpitämään tätä tasapainoa. Jos sijoittaja on esimerkiksi lähellä eläkeikää tai tarvitsee sijoituksiaan lyhyen ajan sisällä, suurempi osuus salkusta kannattaa sijoittaa matalariskisiin kohteisiin, kuten lyhyen koron rahastoihin. Toisaalta, nuorempi sijoittaja, jolla on pitkä sijoitushorisontti, voi pitää pienemmän osuuden salkustaan lyhyen koron rahastoissa ja panostaa enemmän osakkeisiin.

Riskien hallinta

Lyhyen koron rahastot ovat hyvä työkalu riskien hallintaan sijoitussalkussa. Ne eivät poista riskiä kokonaan, mutta ne voivat merkittävästi vähentää salkun kokonaisvolatiliteettia eli arvonvaihtelua. Tämä on erityisen tärkeää silloin, kun markkinat ovat epävarmat tai sijoittaja haluaa suojautua tappioilta. Lisäksi lyhyen koron rahastot voivat tarjota likviditeettiä, eli mahdollisuuden muuttaa sijoitukset nopeasti rahaksi, jos sijoittaja tarvitsee varoja yllättäen.